Русская мама и ее секреты

ФОТО: © pixabay.com

Свой ежедневный обзор рынков и бирж представляет аналитический центр Ассоциации финансистов Казахстана

В среду нацвалюта продолжила медленно отвоевывать ранее потерянные позиции в паре с долларом США на фоне умеренно позитивных сигналов с внешних рынков. По итогам биржевых торгов среды курс по паре USDKZT снизился до отметки 425,53 тенге за доллар (-0,30 тенге). При этом торговая активность была немного выше – совокупный объём торгов составил $141,8 млн (+$26,5 млн). «Высокие темпы роста импорта потребительских товаров на фоне восстановления деловой активности создают повышенный спрос на инвалюту и оказывают ограничивающее влияние на укрепление тенге», – отметили в монетарном регуляторе.

Из опубликованной статистики отметим, что консолидированный индекс PMI (индикатор изменения деловой активности в экономике) показал снижение экономической активности в реальном секторе в июле 2021 года (50,8 против 51,6 в июне). Усиление в июле карантинных мер оказало наибольшее негативное влияние на сферу услуг (51,1 против 52,7 ранее).

Консолидированный индекс деловой активности по экономике:

Источник: НБРК

На текущей утренней сессии пара USDKZT (10:30 ALA) торгуется на уровне 424,10 тенге за доллар, что на 1,43 тенге ниже средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии.  

Индикативные ставки привлечения тенговой ликвидности сроком на день в среду немного выросли, но сохраняются вблизи нижней границы базовой ставки НБРК: репо – 8,71% годовых (+11 б.п.), своп – 8,40% годовых (+11 б.п.). При этом в преддверии старта выплат квартальных налогов волатильность ставок может значительно возрасти. В то же время открытая позиция Нацбанка продолжает оставаться вблизи уровня 5,6 трлн тенге нетто-задолженности. В среду аукционы по размещению краткосрочных нот не проводились, тогда как на депозитном аукционе Нацбанк привлёк 403,6 млрд тенге под 9,25% годовых.  

Биржевые торги акциями казахстанских эмитентов завершили торги среды нейтральной динамикой: индекс KASE сохранился на уровне 3 034,2 пункта (-0,04%). При этом в составе индекса продолжающееся снижение акций Kcell (-1,1%) было нивелировано ростом долевых инструментов БЦК (+0,8%) и КазТрансОйла (+0,8%). Из событий на долговом рынке отметим размещение ДБ Хоум Кредит облигаций со сроком обращения 1,3 года на сумму 1,4 млрд тенге со средневзвешенной доходностью 12,5% годовых.

На фоне относительно благоприятных данных по инфляции и утверждения сенатом очередного фискального стимула S&P 500 и Dow Jones в среду обновили исторические рекорды, прибавив 0,3 и 0,6% соответственно. Отметим, рост потребительской инфляции в годовом исчислении остался на уровне прошлого месяца (5,4%), но в месячном выражении замедлился до 0,5% с июньских 0,9%, что было позитивно воспринято рынком, поскольку снижается необходимость скорого сворачивания стимулирующей монетарной политики. На этом фоне индекс доллара США в среду потерял 0,15%, а доходность 10-летних гособлигаций США опустилась до 1,34%. Между тем некоторые опасения вызывает продолжающийся рост заболеваний Covid-19: за последние сутки в США было выявлено 124 тыс. новых случаев. На этом фоне наиболее пострадавшие штаты могут ввести жесткие меры по сдерживанию дальнейшего распространения пандемии.  

Цены на нефть Brent в среду демонстрировали значительные разносторонние изменения, но к концу дня выросли до отметки $71,6 за баррель (+1,4%), где и удерживаются в настоящий момент. С одной стороны, давление на котировки оказала новость о проведении консультаций США с некоторыми странами ОПЕК по вопросу увеличения добычи нефти для борьбы с ростом цен на бензин. По данным СМИ, Белый дом ведет переговоры с Саудовской Аравией и ОАЭ. Но с другой, поддержку котировкам оказали данные о снижении запасов сырья в США (-0,4 млн баррелей), а также ослабление индекса доллара после публикации июльской статистики по инфляции.

На фоне роста котировок нефти и усиления аппетита к рисковым активам в свете выхода статистики по инфляции в США rурс доллара к рублю снизился до 73,38 рубля за доллар (-0,74%). Между тем, по данным ЦБРФ, нерезиденты и дочерние иностранные банки в июле существенно снизили нетто-позицию по валютным свопам – до $12 млрд с $20 млрд в июне. «При этом никаких негативных эффектов на рынке не наблюдалось, что подтверждает тезис об ограниченном влиянии иностранных участников на российский финансовый рынок через валютные свопы», – отметили в Банке России.

События в Казахстане.

• Президент поручил уделить особое внимание приумножению активов Нацфонда.
• Moody’s повысило рейтинг Казахстана до Baa2.
• Озвучен прогноз МВФ по росту экономики Казахстана.
• ВВП Казахстана в январе-июле составил 2,7%.
• Сколько средств поступило в госбюджет за 7 месяцев 2021.
• Какие факторы оказывают влияние на укрепление тенге.
• Объем безналичных платежей за год увеличился в 2,3 раза.
• Аскар Мамин поручил ускорить темпы вакцинации.

Корпоративные события:

• Дочерний банк АО "Хоум Кредит энд Финанс Банк" привлек на KASE 11 августа 1,4 млрд тенге, разместив облигации KZ2C00004562 (HCBNb5) со средневзвешенной доходностью к погашению 12,5% годовых.
• С 12 августа облигации KZ2C00007482 (KFUSb15) АО "Казахстанский фонд устойчивости" включены в корзину ГЦБ без ЦК.
• 13 августа на KASE состоятся специализированные торги по размещению 10,0 млн облигаций KZ2C00007508 (KFUSb17) АО "Казахстанский фонд устойчивости".

Международные события:

• Сенат США одобрил план социальных расходов на $3,5 трлн.
• ВВС США нанесли несколько авиаударов в Афганистане за последние 24-48 часов.
• Разлив нефти под Новороссийском оказался в сотни тысяч раз больше.
• Молдавия намерена возобновить мирное урегулирование конфликта с ПМР.
• Facebook удалил сеть аккаунтов из России, распространявших фейки о западных вакцинах.